律動 BlockBeats 消息，12 月 19 日，Coindesk 采訪了 Multicoin Capital 的執行董事 Mable Jiang，請她講述作為投資機構負責人之一對中外用戶由于文化差異導致的投資理念不同。Multicoin Capital 作為一家成立了三年的研究驅動型加密基金，在布局基礎設施、發掘潛力項目上有著扎實的邏輯。
以下為律動 BlockBeats 翻譯的原文內容：
中美之間的資訊和文化差距是巨大的，作為一名居住在杭州、同時也在總部位于美國投資公司工作的大陸公民，我有幸親身體會到這一點。
在加密市場，資訊跨越太平洋一分為二，可操作的資訊不能像數據包在光纖上傳輸那樣快，雖然你可能熟悉西方的各種社交頻道：Telegram、Twitter、Discord、Medium，但在大陸的社交軟體上，比如微信、微博、幣乎和其他頻道，則是存在并運行著一個完全獨立的加密宇宙，這只是問題的關鍵。另外，文化、時區和語言障礙也加劇了這兩個市場之間缺乏重疊的情況。
資訊如何流動，各方之間的關系和紐帶如何不同，不同的社會規范如何產生摩擦，以及不同的消費者行為，所有這些因素結合在一起，形成了美國和大陸獨特的加密貨幣市場結構。
展望未來，大陸文化對人際信任的高需求、移動用戶界面的偏愛、微信資訊流和「實用主義」將繼續保持，然而，隨著跨文化交流渠道的增多，大陸和美國的加密運營商應該能夠理解兩種文化之間的細微差別，并更有效地在另一個市場營銷他們的服務，
理解信任
我觀察到大陸和美國之間最重要的差異之一是市場參與者如何建立和發展彼此之間的信任，大陸人更喜歡信任自己認識的人或能直接互動的人，而美國人傾向于信任品牌。
在我們為 dForce(總部位于大陸的去中心化金融超級網路) 撰寫的投資論文中，我指出，其不可動搖的護城河之一是其在當地的業務聯系和分銷渠道。dForce 的創始人楊敏道在當地社區是一位受人尊敬的影響者，由于他的重要地位，他能夠與大陸加密生態系統的關鍵參與者建立強大的關系，與大陸當地社區的負責人、加密運營商和密鑰分發渠道保持私人關系，是一種無法量化但不可否認的優勢，
DeFi 協議不是業務。他們是，至少在理論上，沒有許可的，無需領導人的組織。盡管如此，大陸用戶還是希望哈拉室能夠提供客服服務，有來自能夠用真實語言解釋這些協議如何工作的真人，這就是為什么幣安、火幣和 OKEx 等平臺的高級員工或創始人經常出現在微信組，回答客戶的問題的原因，
這些信任要求獨特地影響著在大陸做生意的方式。例如，在美國機構經紀業務通常指的是三個獨立的業務線:貸款、交易和托管。與美國不同，大陸大多數大宗經紀公司強調貸款和資產管理服務，
大陸的主要加密機構幾乎沒有一家提供托管作為一項獨立服務，因為他們知道大陸人更喜歡管理自己的私鑰，而不是委托 (信任) 給其他人。這是大陸文化中健康的、經常存在的猜疑的作用。大陸的「巨鯨」(那些持有大量頭寸的人) 會嚴密保護自己的所有資產，有時甚至只在行動電話上看，
另一方面，在美國，許多加密貨幣機構不僅將其資金委托給證券交易委員會 (Securities and Exchange commission，簡稱 sec) 監管的托管人，而實際上也需要這樣做。他們不想自己承擔監護權的風險，因為在他們看來，「系統」更值得信任。如果大陸「鯨魚」將資金委托給量化交易公司，再一次，大陸用戶靠的是「不是你的鑰匙，也不是你的硬幣」，因為大陸文化中蘊含著更高的信任要求，企業家需要了解這些微妙之處，才能最有效地在全球范圍內展開競爭。他們通常只將交易所 API 授權給交易團隊，而不允許他們直接保管。
再次體現，大陸用戶更加確信「Not your key，Not your Coins」這個理念（沒有私鑰幣就不是你的），因為大陸文化中蘊含著更高的信任要求，企業家需要了解這些微妙之處，才能最有效地在全球范圍內展開競爭，
出于這些原因 (以及許多其他原因)，我通常會努力幫助我們的非大陸投資組合公司聘用會說當地語言的人，以便在人際層面上與用戶和潛在商業伙伴建立聯系，
理解用戶的偏好
不同市場的用戶行為和偏好差異很大，這些偏好導致了每個地區主導企業的本地化產品策略。
在大陸，智能行動電話主導著互聯網的使用，甚至一些最復雜的衍生品交易也在智能行動電話上執行。這與美國和其他西方國家的情況形成了鮮明對比，在美國和其他西方國家，交易員更喜歡在電腦端登入，
對于相當一部分大陸人來說，行動電話就是他們的第一臺電腦，也是唯一的一臺電腦，因為用戶更喜歡 (并依賴) 行動電話界面，這些行動電話應用自然會在用戶留存上相互競爭。在這樣的壓力下，最成功的應用已經成長為超級應用，比如微信和支付寶，讓客戶可以在一個地方解決所有的問題。
盡管加密技術是一種無國界的現象，但用戶的行為在很大程度上仍然受到 Web 2.0 時代根深蒂固的用戶行為的影響。例如，亞洲的交易所更有可能成為提供跨產品服務的超級應用。幣安就是一個很好的例子;在過去兩年中，該公司大舉「閃電戰」，不斷擴展業務，從基本的現貨和期貨交易，到更復雜的期權交易，再到新的押注服務、礦池和法幣場外交易應用。幣安試圖提供所有加密金融服務。
Coinbase 則是另一個典型代表，反映了西方的商業戰略，分別推出托管、Prime、Pro 和零售提供不同的業務線和產品。
理解用戶偏好和定位仍然是一個強大的差異化因素。這一點在 2021 年不會改變，企業家需要在大陸和美國本地化戰略。
理解資訊流動
美國的 Twitter、Discord、Telegram 和 Medium 等平臺是歡迎那些歡無許可、匿名的在線參與和 (相對) 跨平臺的資訊自由流動的，在美國，加密資訊交換的主要場所是 Twitter，這已經不是什么秘密了:用戶可以公開評論和自由關注他們喜歡的任何人，
大陸則截然不同，主要平臺不是微博 (大陸版 Twitter)，也不是幣乎 (類似 Medium 的加密本地討論論壇)，相反，是在微信。微信作為一個重量級應用，它的資訊流是封閉的。這使得微信成為一個完全源自內部資訊的微觀世界，一切交流的過程都在微信中完成、微信對話、微信內嵌超鏈接和微信朋友圈等等，
因此，在大陸建立一個社區的障礙更大，因為每個人都必須使用微信，而形成一個大型微信群體并不容易。
例如：
微信群的人數上限為 500 人；
二維碼是有有效期的；
當團體人數超過 200 人時，人們不能通過二維碼加入，團隊負責人需要手動拉人進來。
但是在 Twitter 上，任何人都可以很容易地關注或取消別人。在一個微信群體中，特別是在那些少于 100 人的群體中，成員面臨著大家會「退群」的社會壓力。一些在大陸有影響力的人甚至通過收取進入團體的費用來將他們的「私有域流量」貨幣化，這給了其成員一種特殊的團體感 (并創造了離開的感知成本)，
然而，微信更緊密的綁定關系為巨鯨用戶、機構和零售參與者創造了一個更公平的競爭環境，在美國，一個在 Twitter 上擁有幾十萬追隨者的「思想領袖」并不一定會對他所有的追隨者進行跟蹤，因此他或她無法看到所有的反饋。這種單向關系有效地劃分了加密貨幣影響者與專業機構和零售參與者之間的界限，
然而，在微信上，機構和零售企業的代表通常會歸于同一組，這種「平坦」的設置基本上實現了專業人士和散戶投資者之間的雙向溝通，
試圖在大陸或美國進行營銷的項目必須了解這些資訊流的差異，在大陸，媒體受到合同關系的控制和影響，在美國，媒體是「靠實力取勝」，「隨著加密技術越來越重要，更多的通信渠道將會出現，資訊流的結構將繼續碎片化。
理解實用主義與理想主義
BitMEX 的亞瑟•海耶斯 (Arthur Hayes) 曾開玩笑說，面向大陸用戶的良好營銷可以讓任何代幣看起來很有前途，他的玩笑并不完全是開玩笑;它反映了加密資本市場更深層的現實，
盡管 Vitalik 在以太坊早期在大陸獲得了巨大的支持，但今天相對于美國而言， 以太坊的極繁主義在大陸正在下降。這與加密貨幣 Twitter 形成了鮮明對比，在 Twitter 上，以太坊的極繁主義熱情地推動以太坊。
「他們正在構建的產品和協議正變得越來越地方化，同時也越來越全球化。」
未來一年
進入 2021 年，加密企業家必須意識到，他們正在構建的產品和協議正變得越來越本地化，同時也越來越全球化，美國和大陸顯然是最關鍵的兩個市場，贏得這兩個市場意味著前所未有的成功。
兩年前，在美國和大陸兩個國家同時上市的想法是不可想象的，今天，企業家絕對必須為美國和大陸制定并執行獨特的戰略，否則就有被市場甩在后面的風險。
雖然中美之間搭建的渠道越來越多，但我上面描述的文化護城河和用戶行為在短期內沒有實質性變化的跡象。隨著各公司明年計劃進行資本配置，它們希望招聘的團隊能夠理解并欣賞文化差異帶來的機遇，并將中美兩國之間的距離視為可以利用的獨特優勢，而不是全球擴張的障礙。
這樣的文化橋梁描述起來容易，建造起來卻很難。制勝策略將是具有獨特性且難以復制的：沒有單一的模板可以保證市場份額的不變或增長。
原文標題：《Bridging Cultural Gaps in 2021: Crypto in China and the US》
原文來源：Coindesk
